Giao dịch dầu thô – Những yếu tố lưu ý hàng đầu

Giao dịch dầu thô và các sản phẩm giao dịch phái sinh của nó (bao gồm cả Brent và WTI) là một trong những công cụ tài chính được gia dịch thường xuyên trên thị trường. Giá dầu không chỉ ảnh hưởng đến hàng hoá khác, vàng, khí tự nhiên mà còn tác động đến cả cổ phiếu, trái phiếu và tiền tệ.

Ngoài ra, sức hấp dẫn của dầu thô còn đến từ sự biến động thường xuyên, tạo nhiều cơ hội giao dịch cho các trader. Vì vậy, để có thể giao dịch dầu thô, anh em trader cần phải tìm hiểu  về những đặc điểm cơ bản cũng như những lưu ý hàng đầu về giao dịch loại hàng hóa đặc thù này.

Những thông tin cơ bản khi giao dịch dầu thô

Tổng quan về giá dầu

Giá dầu thường là giá giao ngay của một thùng dầu thô chuẩn giá tham chiếu cho người mua và người bán dầu như West Texas Middle (WTI), Brent Crude,… Giá dầu thô toàn cầu tương đối nhất quán trong thế kỷ XIX và đầu thế kỷ XX. Điều này đã thay đổi vào những năm 1970, với sự gia tăng đáng kể giá dầu trên toàn cầu.

Đã có một số động lực cơ cấu của giá dầu toàn cầu trong lịch sử, bao gồm các cú sốc về cung, cầu và trữ lượng dầu, và các cú sốc đối với tăng trưởng kinh tế toàn cầu ảnh hưởng đến giá dầu Theo báo cáo EIA tháng 1 năm 2020, giá dầu thô Brent trung bình năm 2019 là 64 USD / thùng so với 71 USD/thùng vào năm 2018. Giá trung bình của dầu thô WTI là 57 đô la / thùng vào năm 2019 so với 64 đô la năm 2018.

Giá dầu giảm đáng kể trong năm 2020 do đại dịch COVID-19 và cuộc chiến giá dầu Nga Arabia Saudi năm 2020. Vào ngày 20 tháng 4, lần đầu tiên các hợp đồng tương lai của WTI Crude giảm xuống dưới 0 đô la và ngày hôm sau Brent Crude giảm xuống dưới 20 đô la mỗi thùng.

Kích cỡ một Lot của dầu thô

Giống như tỷ giá ngoại tệ và kim loại quý giao ngay, sự thay đổi rất nhỏ của tỷ giá dầu được gọi là pip. Một pip của dầu thô là số thập phân thứ 2 của tỷ giá (0.01). Khi tính giá trị giao dịch dầu thô, anh em phải nhớ rằng giao dịch dầu thô được tính bằng lot. Có 3 loại lot:

Số lượng danh nghĩa 1 lot dầu treen hợp đồng là bao nhiêu thùng?

• Standard Lot: Khi giao dịch 1 lô dầu có kích thước đầy đủ, nghĩa là 1 Standard Lot = 1000 thùng dầu. Số tiền ký quỹ sẽ là 1000 USD. Với mỗi pip chuyển động, anh em sẽ kiếm được 10 USD. Ví dụ: Nếu dầu ở mức 101,90 và di chuyển đến 101,99 thì sẽ có lợi nhuận 90 USD.
• Mini Lot: Khi giao dịch 1 lô dầu cỡ nhỏ, nghĩa là 1 Mini Lot = 100 thùng dầu. Số tiền ký quỹ sẽ là 100 USD. Với mỗi pip chuyển động, sẽ kiếm được 1 USD. Ví dụ: Nếu dầu ở mức 101,90 và di chuyển đến 101,99 thì anh em sẽ kiếm được 9 USD.
• Micro Lot: Khi giao dịch 1 lô dầu có kích thước siêu nhỏ, nghĩa là 1 Micro Lot = 10 thùng dầu. Số tiền ký quỹ sẽ là 10 USD. Với mỗi pip chuyển động, anh em sẽ có 0,10 USD. Ví dụ: Nếu dầu ở mức 101,90 và di chuyển đến 101,99 thì anh em có được 0,90 USD.

Yếu tố ảnh hưởng đến giá dầu

Trong giao dịch dầu thô, có rất nhiều yếu tố tác động đến giá dầu trên thị trường bao gồm các yếu tố:

• Quy luật cung cầu
• Sự tác động của OPEC
• Bất ổn chính trị Trung Đông
• Các báo cáo dầu thô của Mỹ
• Tỷ giá đồng USD
• Kinh tế toàn cầu và nhu cầu phát triển công nghiệp
• Các yếu tố tự nhiên
• Đầu cơ

Trong giao dịch dầu thô thì quy luật cung cầu trên thị trường là yếu tố chính dẫn dắt giá của dầu thô. Khi cung tăng lên hoặc cầu yếu đi thì giá dầu sẽ có xu hướng giảm giá và ngược lại, các yếu tố tác động làm hạn chế nguồn cung hay làm gia tăng nhu cầu trên thị trường sẽ làm giá dầu gia tăng.

Xem thêm: Cung cầu và các yếu tố ảnh hưởng đến giá dầu

Các hình thức đầu tư liên quan đến dầu thô

Giao dịch dầu thô nói riêng và đầu tư vào hàng hoá dầu thô nói chung có rất nhiều cách thức. Đơn cử có 6 phương thức bao gồm: Mua dầu thùng, hợp đồng tương lai, hợp đồng quyền chọn, Dầu CFDs, Dầu ETFs và cổ phiếu dầu. Mỗi phương thức giao dịch dầu thô đều có những ưu nhược điểm riêng, anh em có thể tham khảo tại bài viết dưới đây về chi tiết và các đặc điểm của từng phương thức giao dịch

#Thực_chiến_NGHỀ_Trading

Những dữ liệu cần quan tâm khi giao dịch dầu thô

Có nhiều báo cáo liên quan đến giao dịch dầu thô mà anh em cần nên chú ý. Các báo cáo này được công bố định kì hoặc không theo chu kì và đều được thông báo trên lịch kinh tế được tích hợp trên các nền tảng giao dịch . Những báo cáo được công bố thường xuyên thường có tác động lớn nhất đến việc thay đổi giá cả hiện tại.

• Thay đổi tồn kho Dầu – Báo cáo lượng tồn kho Dầu được công bố hàng tuần bởi Bộ Năng lượng Mỹ (DoE). Nội dung bao gồm:
  – Thay đổi trong trữ lượng Dầu ở Hoa Kỳ
  – Thay đổi trong tồn kho ở Cushing, nơi giao nhận Dầu thô WTI.
  – Thay đổi trong tồn kho các chế phẩm từ Dầu, ước tính sản lượng tại Hoa Kỳ, nhu cầu tiềm ẩn đối với Dầu và các sản phẩm khác.

Điều cần lưu ý là các báo cáo trên là báo cáo hàng tuần, vì thế nó sẽ có tác động rất lớn đối với thị trường Dầu. Trữ lượng Dầu của Hoa Kỳ chiếm phần lớn trữ lượng Dầu của khối OECD. Có hai dữ liệu đáng phải lưu tâm đó là báo cáo dự trữ của EIA và API. Các dữ liệu tác động mạnh đến giá dầu trong thời gian công bố và thời gian sau đó của phien giao dịch. Anh em có thể xem chi tiết tại bài viết sau:

Xem thêm: Dự trữ dầu thô và báo cáo EIA, API

• Bảng cân đối kế toán – đây chủ yếu là các báo cáo của OPEC, IEA, EIA và cả những người tham gia tư nhân, ví dụ: Bloomberg cung cấp các ước tính sản xuất cho các nhà sản xuất lớn nhất vào đầu mỗi tháng. Các báo cáo trên được phát hành hàng tháng, hàng quý hoặc hàng năm và cho thấy cung và cầu đã thay đổi như thế nào. Các báo cáo này cũng cho thấy dự báo cho các giai đoạn trong tương lai.
• Thay đổi số lượng giàn khoan – báo cáo này quan trọng chủ yếu đối với Hoa Kỳ. Ngày nay, việc duy trì sản xuất ở Hoa Kỳ đòi hỏi phải thay đổi liên tục các giàn khoan dầu. Một số lượng lớn các giàn khoan dầu hoạt động có nghĩa là sẽ dấn đến sản lượng cao hơn. Báo cáo này thường được công bố vào chiều thứ Sáu. Và dữ liệu này có sẵn trong lịch kinh tế trên các nền tảng giao dịch của anh em.
• Báo cáo COT / CFTF – các nhà đầu tư và người tham gia thị trường với hợp đồng tương lai sẽ được yêu cầu cung cấp thông tin về số lượng vị thế của họ trên thị trường Dầu. Báo cáo CFTC cho hầu hết các thị trường ở Mỹ được công bố vào thứ Sáu hàng tuần lúc 9:30 tối BST. Báo cáo ICE được công bố vào thứ Hai.
  Nhờ thông tin về số lượng vị thế mua và bán cũng như sự chênh lệch trong số lượng vị thế, anh em có thể xác định tâm lý thị trường. Tâm lý quá biến động có thể dẫn đến việc điều chỉnh giá.

Anh em có thể thấy báo cáo dàn khoan hoạt động vào 17:00 ngày 01/04/2022 cho thấy sự gia tăng của số dàn khoan, đồng nghĩa với việc sản lượng sẽ dồi dào – cung được mở rộng và giá sẽ có thiên hướng giảm (Lưu ý: còn rất nhiều yếu tố tác động đến giao dịch dầu thô tại thời điểm công bố báo cáo, thị trường có thể phản ứng theo các hướng khác nhau).

Báo cáo ảnh hưởng đến giá dầu trong giao dịch dầu thô

Phiên giao dịch và các kênh đầu tư liên quan đến dầu thô

Phiên giao dịch của dầu thô Brent và WTI

Thời gian giao dịch phổ biến nhất của thị trường dầu thô là khi Sàn giao dịch hàng hóa New York (NYMEX) mở cửa và thị trường thường thấy độ thanh khoản cao. Theo giờ Việt Nam (GMT+7) thì các phiên giao dịch của dầu thô Brent và WTI được mô tả theo bảng sau:

Các kênh đầu tư liên quan đến dầu thô

Dầu thô đòi hỏi nhà đầu tư cần phải cân nhắc phương thức bởi có khá nhiều cách đầu tư với dầu thô. Có thể kể đến 6 phương thức bao gồm: Mua dầu thùng, hợp đồng tương lai, hợp đồng quyền chọn, Dầu CFDs, Dầu ETFs và cổ phiếu dầu.

Mỗi phương thức đều có ưu nhược điểm khác nhau và phù hợp với mỗi nhà đầu tư khác nhau, anh em có thể nhìn bảng so sánh dưới đây:

Các phương thức giao dịch dầu thô

• Mua dầu thùng:
  Đây chắc chắn không phải là cách thức phù hợp đối với anh em là nhà đầu tư cá nhân có số vốn nhỏ. Mua dầu thùng và bán ra khi được giá, hình thức đầu tư này không khác gì nhiều so với mua vàng vật chất.
  Hình thức này mang lại lợi nhuận 1 chiều, và hiện tại ở Việt Nam nhà đầu tư cá nhân không thể sử dụng cách này. Phải là doanh nghiệp dưới sự quản lí của nhà nước mới được phép kinh doanh dầu thùng.
• Là nhà đầu tư tham gia cùng các quỹ đầu tư ETFs:một hình thức quỹ đầu tư thụ động mô phỏng theo một chỉ số cụ thể.
  Thay vì giao dịch từng thị trường riêng lẻ, anh em có thể đâu tư vào các quỹ giao dịch dầu (ETF). Tuy nhiên cách thức này lại cho ra lợi nhuận tương đối ít, và tất nhiên là anh em cũng phải chi trả các khoản phí như lưu trữ, bảo mật, phí quản lí.
  Bù lại thì rủi ro từ phương thức đầu tư này là khá ít. Hình thức đầu tư này phù hợp với anh em ưa thích sự an toàn và muốn đa dạng hóa danh mục đầu tư của mình.
• Hợp đồng tương lai:
  Hợp đồng tương lai chỉ đơn giản là một thỏa thuận mua hoặc bán một lượng dầu tại một ngày nhất định với một mức giá xác định trước. Đây là những công cụ được tiêu chuẩn hóa cho dầu WTI và Brent.
  Hình thức này thường dành cho các nhà đầu tư chuyên nghiệp bởi độ phức tạp của nó. Anh em cần đối phó với mức ký quỹ lên đến 10%( với giá dầu thô khoảng 40USD/thùng thì cần kí quỹ với số tiền là 4000USD).
  Ưu điểm: Có đòn bẩy, lợi nhuận 2 chiều
  Nhược điểm: Rủi ro hiệu ứng đòn bẩy, yêu cầu kí quỹ bổ sung.
  
• Hợp đồng quyền chọn:
  Hợp đồng quyền chọn là loại hợp đồng cho phép người sở hữu nó có quyền mua hoặc bán một tài sản cơ sở với giá đã ấn định trước đó hoặc đúng ngày đã được xác định trong tương lai.
  Với hợp đồng quyền chọn, về cơ bản thif anh em sex trả phí bảo hiểm để mua hoặc bán một lượng dầu ở một mức giá được xác định trước.
  Quyền chọn cũng là một công cụ phái sinh tuyệt vời cho nhà đầu tư, và nó được sử dụng rộng rãi tại Sàn giao dịch hàng hóa New York (NYMEX)
  Ưu điểm: Lợi nhuận cao, là hợp đồng không bắt buộc phải thực hiện
  Nhược điểm: Mất phí quyền mua
  
• Giao dịch ký quỹ hợp đồng chênh lệch dầu:
  Đây là hình thức được ưu chuộng nhất đối với các nhà đầu tư nhỏ và có số vốn khiêm tốn. CFD cho phép anh em sử dụng đòn bẩy tài chính để khuếch đại lợi nhuận. Tuy nhiên cũng càn lưu ý bởi nó cũng khuyếch đại cả thua lỗ. Các broker forex hiện nay đều có thể hỗ trợ anh em giao dịch CFD với tư cách là nhà môi giới cho anh em trên thị trường.
  Điều chú ý nhất đối với hình thức này là anh em cần phải lựa chọn một nhà môi giới uy tín để giao dịch.

Xem thêm: Top 5 sàn giao dịch Forex tốt nhất tại thị trường Việt Nam

• Cổ phiếu các công ty khai thác dầu và dầu khí:
  Hình thức này mang lại lợi nhuận 1 chiều, tương tự như với việc mua dầu thùng nhưng cốt lõi ở đây là anh em đang đầu tư vào cổ phiếu của các công ty dầu khí. Và đây là phương thức khả thi và được pháp luật bảo hộ tại việt nam.
  Ở nước ngoài, các công ty nổi tiếng trong lĩnh vực này có thể nhắc đến như: Sinopec, Saudi Aramco, Royal Dutch Shell, ExxonMobil. Còn tại Việt Nam, anh em có thể cân nhắc đến các cổ phiếu đầu ngành đã niêm yết trên sàn chứng khoán như: GAS, OIL, PVS…
  Ưu điểm: là anh em không cần nắm giữ hàng thật, mà mua thông qua cổ phiếu công ty phát hành, giảm thiểu các rủi ro mặt vật lý.
  Nhược điểm: sự thay đổi theo chiều hướng tốt hay xấu đi của doanh nghiệp không phải lúc nào cũng phản ánh hoàn toàn vào giá cổ phiếu đó, do chúng còn chịu ảnh hưởng bởi nhiều yếu tố nội tại như: cơ cấu tổ chức, cách vận hành và quản trị của HĐQT, báo cáo tài chính,…
  Thị trường chứng khoán đang được kiểm soát bởi các nhà tạo lập thị trường, bên cạnh đó, “Cá mập” thao túng giá cổ phiếu, sử dụng “đội lái” để dẫn dắt thị trường…cũng khiến nhiều nhà đầu tư cá nhân bị sập sóng.

Các mối tương quan giữa giao dịch dầu thô và các đồng tiền trên thị trường ngoại hối

Mối tương quan giữa giá dầu và các đồng tiền hàng hóa

Dầu thô là một loại hàng hóa ảnh hưởng trực tiếp tới đồng CAD. Vì nó là loại hàng hóa quan trọng bậc nhất trên thế giới và Canada là một trong những nước xuất khẩu dầu lớn trên thế giới hiện nay và dầu thô cũng là mặt hàng xuất khẩu chủ lực của nước này.

Canada có dầu thô là nguồn xuất khẩu chủ lực

Giá dầu và sức mạnh đồng CAD song hành cùng nhau trong phần lớn thời gian, chính vì vậy mối tương quan giữa CAD và giá dầu là một đặc điểm mà anh em cần lưu ý khi giao dịch trên thị trường. Những lý giải, chi tiết về mối tương quan và cách thức giao dịch giữa CAD và giá dầu anh em có thể tham khảo chi tiết và đầy đủ tại bài viết sau:

Xem thêm: Tại sao đồng CAD và giá dầu có mối tương quan vô cùng chặt chẽ

Ngoài CAD thì AUD cũng là một trong những đồng tiền hàng hóa đặc trưng và rõ nét, Úc cũng là quốc gia xuất khẩu dầu và khí tự nhiên lớn của thế giới, cho nên việc tương quan giữa đống AUD và giá dầu là một trong những tương quan dễ dàng thấy được. Anh em có thể xem thêm các lý giải chi tiết và cách thức giao dịch dựa trên mối tương quan giữa AUD và giá dầu tại đây

Tương quan giữa giá dầu và đồng USD trong giao dịch dầu thô

Sau khi từ bỏ bản vị vàng làm tài sản đảm bảo cho đồng USD thì Hoa Kỳ đã thực hiện một bước đi khôn khéo với Arabia Saudi – nhà xuất khẩu dầu lớn nhất thế giới và lôi kéo cả OPEC vào việc chỉ sử dụng đồng USD cho việc thanh toán dầu thô trên thế toàn giới. Và từ đây đế chế Petrodollar của Mỹ ra đời, đồng nghĩa gắn chặt giá trị đồng USD với dầu hay nói cách khác bản vị dầu là thứ neo giữ giá trị đồng USD.

Bản vị dầu thứ neo giữ giá trị đồng USD

Cho nên việc giá dầu có sự tương quan mạnh mẽ với đồng USD là điều dễ hiểu, anh em có thể xem chi tiết về đế chế petrodollar mà Mỹ đã xây dựng cũng như sự tương quan giữa USD và giá dầu trong bài viết:

Xem thêm: Petrodollar – Sức mạnh của đế chế Hoa kỳ

Kết luận

Giao dịch dầu thô là một trong những công cụ tài chính được nhiều anh em trader ưa chuộng với tính biến động và cơ hội của nó. Chính vì vậy, để có thể góp phần vào các quyết định giao dịch của mình, anh em nên nắm rõ các vấn đề liên quan cốt lõi liên quan đến giao dịch dầu thô. Hi vọng bài viết này sẽ cung cấp cho anh em đầy đủ các thông tin và hỗ trợ anh em trong việc ra quyết định giao dịch.

Vnrebates – Hoàn tiền mọi giao dịch tài chính