Stop out là gì? Stop out trong forex khác gì với margin call?

Thị trường forex là một thị trường màu mỡ tuy nhiên không phải ai cũng ý thức được những rủi ro tiềm ẩn của nó.  Một trong những trải nghiệm khó chịu nhất khi giao dịch đó là bị stop out. Tuy vậy, vẫn có nhiều trader chưa thực sự hiểu ro stop out là gì. Vậy rốt cuộc stop out là gì? Bài viết bên dưới sẽ giúp bạn hiểu biết tấn tần tật về stop out kèm những ví dụ dễ hiểu nhất.

Stop out là gì?

Stop out là gì? Stop out trong Forex hay tiền điện tử là một tình huống mà tất cả các lệnh của trader bị sàn giao dịch đóng lại tự động. Nguyên nhân của việc này là do mức lỗ là quá lớn buộc sàn giao dịch phải thực hiện các biện pháp khẩn cấp.

Stop out là gì?

Stop out là gì?

Như bạn biết, thị trường Forex là một thị trường có đòn bẩy, nghĩa là khi bạn mở lệnh, bạn chỉ dùng một phần tiền của mình để ký quỹ, sàn giao dịch sẽ cho bạn vay một lượng USD rất lớn còn lại. Cũng chính vì điều này mà các trader có thể mua các cặp ngoại hối với số tiền lớn hơn số tiền mình đang có. Đó chính là một phần lý do khiến thị trường này có mức lời lỗ rất lớn.

Vai trò của đòn bẩy

Chúng ta vừa đề cập đến vấn đề đòn bẩy, hãy làm rõ điểm này thêm một chút.

Giả sử mức đòn bẩy là 1:200, nếu bạn bỏ ra 500 USD, sàn giao dịch sẽ cho phép bạn mở một lệnh với trị giá gấp 200 lần con số ấy tức là 100.000 USD. Trên thực tế, chuyển động của các cặp tiền tệ rất nhỏ chẳng hạn trong một buổi sáng, tỷ giá có thể chỉ dịch chuyển 0.001 đơn vị. Do đó đòn bẩy chính là một công cụ mà các sàn giao dịch giúp trader kiếm được những khoản lợi nhuận lớn.

Đi kèm với lợi ích bao giờ cũng là mặt trái. Đòn bẩy tuy rất cần thiết cho thị trường forex nhưng nó cũng đi kèm với một tác dụng phụ. Đòn bẩy có khả năng khuếch đại các khoản lời thì đương nhiên cũng có khả năng phóng to các mức lỗ.

Điều không hay ho gì đó là khi lỗ, vốn của trader sẽ bị giảm xuống. Mức lỗ ăn vào vốn của trader chứ không phải ăn vào số tiền mà sàn giao dịch cho họ vay. Sàn giao dịch bắt buộc phải bảo vệ số vốn họ đem cho trader mượn. Do đó, nếu thua lỗ đến mức mà vốn của bạn giảm về 0 thì sản bắt buộc lòng phải đóng vị thế.

Nói một cách khác, các sàn sẽ không bao giờ cho phép số vốn họ cho bạn vay bị thiệt hại. Khi bạn lỗ rất nhiều và vốn giảm xuống rất sâu, sàn giao dịch sẽ hành động để tự bảo vệ họ.

Nếu bạn gặp cơn ác mộng như thế này thì chia buồn với bạn. Bạn sẽ rơi vào tình huống stop out, các lệnh đang mở sẽ bị đóng lại là bạn phải chấp nhận mức lỗ to tướng của mình.

Stop out cũng có nhiều mức độ

Thật ra trên thị trường forex hay tiền điện tử khi xảy ra stop out, ban đầu, không phải tất cả các lệnh của bạn đều bị đóng lại. Thay vào đó, sàn giao dịch sẽ đóng giao dịch đang có lỗ nhiều nhất. Những lệnh lỗ ít hoặc đang có lời thì họ vẫn để chúng chạy bình thường.

Vấn đề này cũng tùy thuộc vào từng sàn giao dịch. Khi mở tài khoản tại một sàn giao dịch, bạn cần tìm hiểu xem mức stop out và margin của sàn đó là bao nhiêu. Bạn sẽ bị stop out khi vốn chỉ bằng 20% số tiền ký quỹ hay khi nào bạn không còn đồng vốn nào thì mới bị stop out? Đó là điều bắt buộc phải biết.

Một số sàn giao dịch có xu hướng stop out khi xảy ra margin call, nghĩa là mức stop out = mức margin call. Nếu bạn chưa biết margin call là gì thì có thể đọc bài viết chúng tôi vừa liên kết. Tuy nhiên nói một cách đơn giản thì thế này: Margin call là việc sàn yêu cầu bạn phải nạp thêm tiền vào tài khoản để cứu các khoản lỗ. Còn Stop out là việc sàn tự động đóng giao dịch của bạn.

Margin call chỉ đơn giản là một thông báo, còn stop out thì đã chuyển sang hành động mất rồi. Có thể điều này sẽ gây khó chịu cho bạn bởi vì nếu sàn thực hiện stop out ngay khi margin call thì nghĩa là bạn sẽ chẳng nhận được một thông báo nào cả. Hoặc có thể nhận được thông báo dạng như: “Vui lòng nạp thêm tiền tài khoản nếu không chúng tôi sẽ thực hiện stop out”. Trong lúc bạn đang loay hoay suy nghĩ nên nạp thêm vào bao nhiêu thì chỉ 10 giây sau, sàn đã thực hiện stop out mất rồi.

Cơn ác mộng stop out

Cơn ác mộng stop out

Do đó điều bạn cần làm đó là nắm được quy định của sàn. Biết họ sẽ thực hiện stop out ở mức nào và quản lý giao dịch của mình thật tốt để tránh các mức đó.

Tuy nhiên một số sàn sẽ có hai mức độ margin call và stop out khác nhau, chẳng hạn mức stop out là 10% và  ở mức 20%. Điều này có nghĩa là khi vốn chủ sở hữu của bạn giảm xuống chỉ còn 20% tiền ký quỹ thì trader sẽ nhận được thông báo yêu cầu nạp tiền từ sàn giao dịch. Nếu bạn không thực hiện và để khoản lỗ lớn hơn, đẩy vốn chủ sở hữu chỉ con bằng 10% số tiền ký quỹ, rất tiếc, bạn sẽ bị stop out.

Ví dụ về stop out và phân biệt stop out với margin call

Hãy xem xét một ví dụ khác. Giả sử sàn giao dịch có mức margin call là 50% và stop out là 20%. Số dư tài khoản hiện tại là 10.000 USD và bạn vào lệnh với mức ký quỹ (used margin) là 1.000 USD. Nếu không may bạn bị lỗ tới 9.500 $, vốn chủ sở hữu lúc này sẽ giảm xuống còn 10.000 $ – 9.500 $ = 500 $.

Đây đã là 50% số tiền ký quỹ đã sử dụng của bạn (500 $ so với 1.000 $). Lúc này, sàn giao dịch sẽ đưa ra cảnh báo margin call.

Tiếp theo, nếu khoản lỗ lên tới 9,800 $, vốn sẽ chỉ còn 10.000 $ – 9,800 $ = 200 $. Xin chia buồn, 200 USD chính là 20% của 1,000 USD, stop out diễn ra, sàn giao dịch sẽ đóng các lệnh đang thua lỗ của bạn.

Làm thế nào để tránh hoặc ngăn chặn stop out?

Nếu bạn muốn tránh cơn ác mộng mà chúng ta đã bàn luận rất nhiều bên trên, bạn cần thực hiện nghiêm túc một số bước để ngăn chặn stop out. Nói chung, tất cả những biện pháp đó liên quan đến vấn đề quản lý giao dịch phù hợp.

Tuy nhiên, nếu bạn thấy khó khăn và vẫn chưa biết phải làm gì thì hãy làm theo một số lời khuyên hữu ích của chúng tôi dưới đây.

  • Điều đầu tiên là đừng mở quá nhiều lệnh cùng một lúc. Tại sao? Bởi vì khi đặt nhiều lệnh hơn hơn có nghĩa laf số tiền ký quỹ sẽ tăng lên và khi đó vốn chủ sở hữu chỉ giảm một chút thôi cũng đã chạm vào mức stop out.
  • Để giữ an toàn cho bản thân, bạn nên sử dụng mức stop loss để dừng lỗ. Chúng tôi biết rằng khi đặt stop loss, bạn có thể gặp những tình huống trớ trêu như giá vừa chạm vào stop loss thì đã bật ngược lại rất mạnh. Cảm giác đó là khá đau đớn, tuy vậy xét về lâu về dài thì stop loss là luôn luôn cần thiết.
  • Bạn cũng nên xem xét sử dụng các kỹ thuật phòng ngừa rủi ro . Vấn đề là rất nhiều trader Forex không biết gì về phòng ngừa rủi ro. Nói một cách thẳng thắn, bạn không thể tồn tại trong thị trường Forex mà không áp dụng một kỹ thuật mà các trader chuyên nghiệp sử dụng trong nỗ lực bù đắp cho tổn thất của họ và để tránh giới hạn dừng trong Forex.
  • Nếu sàn của bạn có margin call cao hơn stop out. Khi bị margin call, bạn nên sử dụng ngay một phương thức nạp tiền ngay lập tức để thêm tiền vào tài khoản giao dịch của mình.
  • Bạn đừng nên vung tay quá trán. Chỉ chấp nhận vào các lệnh mà bản thân cảm thấy có thể chịu được mức lỗ trong trường hợp gặp diễn biến bất lợi.
  • Mẹo cuối cùng: Hãy luôn tỉnh táo khi giao dịch forex. Hãy chỉ vào lệnh khi cơ hội đến, đừng giao dịch bởi vì “nghiện” và tuyệt đối tránh xa hội chứng FOMO.
Mẹo tránh stop out là gì?

Mẹo tránh stop out là gì?

Các trader thành công nhất chỉ giao dịch khoảng 2,5% đến 5% vốn chủ sở hữu của họ. Nếu bạn là một newbie và vẫn chưa quen với việc tính toán hay xem thông tin của các thông số này, hãy giao dịch demo trước. Với giao dịch demo, bạn có thể thoải mái kiểm tra mọi tính năng của sàn giao dịch mà không chịu bất cứ rủi ro mất tiền nào.

Lời kết

Stop out thường bị các trader ngó lơ hoặc không để ý. Thất bại là mẹ thành công tuy nhiên không phải lúc nào sai lầm cũng là một vị giáo viên tốt. Chính vì vậy, bạn cần ngăn bản thân rơi vào những trạng thái khó chịu như là stop out.

Stop out hoàn toàn có thể được ngăn chặn và phòng tránh. Để làm được điều này, bạn cần am hiểu những chức năng của nền tảng và sàn giao dịch, biết cách quản lý tài khoản khôn ngoan cũng như cố gắng để nâng cao kiến thức qua mỗi ngày.

Theo Admiralmarkets

Tổng hợp bởi VnRebates

Được viết bởi: Công Trần


Giúp chúng tôi đánh giá nội dung của bài viết