Đòn bẩy là gì? Giải pháp giao dịch trong forex với số vốn ít

Trên forex, đòn bẩy cao là một trong những nguyên nhân hấp dẫn các trader đến với thị trường này. Tuy nhiên, nhiều trader mới tham gia thị trường không biết đòn bẩy là gì, nó được tính toán như thế nào.

Khi nói đến đòn bẩy, đây là một công cụ khá quen thuộc với các nhà đầu tư forex. Tuy nhiên, có khá nhiều người thật sự chưa hiểu rõ tầm quan trọng cũng như ảnh hưởng của đòn bẩy đến lợi nhuận và nhiều rủi ro trong đầu tư forex.

Trên thực tế, chúng ta chưa biết đòn bẩy chính là con dao 2 lưỡi, có rất nhiều trader vận dụng thành công sẽ kiếm được lợi nhuận rất cao, ngược lại nhiều trader phải trắng tay vì đòn bẩy. Vậy đòn bẩy là gì? Những rủi ro nào khi sử dụng đòn bẩy? Hãy cùng tôi tìm hiểu để bạn có thể giao dịch forex một cách hiệu quả nhất.

1. Khái niệm Đòn bẩy và Margin Calls 

a. Đòn bẩy là gì?

Đòn bẩy là một khoản vay bên công ty môi giới cung cấp cho bạn, cho phép bạn thực hiện một giao dịch có giá trị lớn hơn nhiều tài khoản giao dịch vốn có của bạn để thu được những lợi thế từ sự chuyển động của giá. Trên thị trường forex, mức thay đổi giá hàng ngày thường giao động xấp xỉ 1%, tương đối nhỏ so với thị trường cổ phiếu. Đây là lý do tại sao forex cho phép thực hiện giao dịch với đòn bẩy cao, vì khi đó một sự thay đổi nhỏ của giá có thể mang lại một khoản tiền đáng kể trong các vị thế lớn.
đòn bẩy là gì
Đòn bẩy là gì?

Đòn bẩy forex là gì? Đó là việc bạn gửi hoặc ký quỹ một lượng tiền mặt nhỏ và sau đó vay một lượng tiền mặt lớn hơn để giao dịch tín dụng.

Một khái niệm thường đi cùng đòn bẩy tài chính đó là tỷ lệ đòn bẩy. Vậy tỷ lệ đòn bẩy là gì? Đây được hiểu là phép đo tài chính giữa tổng giá trị giao dịch và số vốn trader bỏ ra để giao dịch.

Về công thức tính: Đòn bẩy tài chính = Tổng giá trị giao dịch / Tổng số vốn giao dịch

Tỷ lệ đòn bẩy phụ thuộc vào 3 yếu tố chính:

  • Thị trường mà trader thực hiện giao dịch
  • Quy mô của vị thế giao dịch
  • Đối tượng giao dịch của bạn

Bạn có thể hiểu đơn giản “đòn bẩy” là khả năng kiểm soát một lượng lớn tiền trong đó sử dụng rất ít tiền của chính bạn và vay mượn phần còn lại, trong khi đó, tỷ lệ đòn bẩy là tỷ lệ khuyếch đại khoản vốn đầu tư thông qua vay mượn.

Các nhà môi giới forex thông thường đưa ra đòn bẩy ở mức 20:1, 50:1, 100:1, hay thậm chí 400:1. Ví dụ, đòn bẩy 100:1 có nghĩa là bạn có thể mở một vị thế trị giá 100.000 đôla chỉ với 1.000 đôla vốn.

b. Margin Call là gì?

  • Margin

Ký quỹ – Margin là số tiền tối thiểu cần thiết để thực hiện giao dịch có đòn bẩy.

Liên kết chặt chẽ với ký quỹ là khái niệm về lệnh gọi ký quỹ Margin Call đây có lẽ là thuật ngữ quan trọng nhất đối với giới trader. Margin Call, có nghĩa là sau khi nhà đầu tư set up các lệnh giao dịch, lệnh vẫn đang chạy, nhưng không may thị trường đi ngược hướng với dự đoán của nhà đầu tư, khiến các lệnh giao dịch đang thua lỗ, lỗ càng nhiều thì Free Margin càng giảm xuống, đồng thời vốn cũng giảm xuống, Margin Level cũng giảm theo.

Để sử dụng đòn bẩy, bạn cần có tài sản đảm bảo cho khoản vay, được gọi là margin. Nhà mối giới sẽ tự động xác định một phần trong tài khoản của bạn là margin cho vị thế.

Lượng margin sẽ phụ thuộc vào tỉ lệ đòn bẩy bạn đang giao dịch. Ví dụ, đòn bẩy 100:1 đòi hỏi margin ở mức 1% so với quy mô của vị thế. Bảng dưới đây tóm tắt khối lượng margin cần thiết cho các tỉ lệ đòn bẩy khác nhau.

 

Tỉ lệ đòn bẩy Margin yêu cầu (%/giá trị của vị thế)
1:1 100%
2:1 50%
10:1 10%
50:1 2%
100:1
1%
200:1 0.5%
400:1
0.25%
Như bạn có thể thấy, giao dịch với tỉ lệ đòn bẩy 400:1 chỉ yêu cầu margin 0.25%. Điều này có vẻ hấp dẫn, tuy nhiên bạn cũng cần biết rằng đòn bẩy cao luôn luôn đi cùng với rủi ro cao. Có thể nói rằng đòn bẩy chính là con dao hai lưỡi. Bởi nếu một vị thế có sử dụng đòn bẩy đi ngược lại bạn sẽ khiến thua lỗ của bạn tăng lên đáng kể. Đòn bẩy làm gia tăng lợi nhuận tiềm năng nhưng đồng thời cũng làm gia tăng cả thua lỗ tiềm năng!
  • Margin Call là gì?
Margin call xảy ra khi vị thế sử dụng đòn bẩy của bạn đi ngược lại, khiến giá trị tài khoản giao dịch của bạn giảm xuống dưới mức margin yêu cầu. Nhà môi giới sẽ tự động tính toán giá trị này, dựa vào giá trị tài sản ròng (NAV).
đòn bẩy là gì ? - Sức mạnh của đòn bẩy được thể hiện ra sao
Sức mạnh của đòn bẩy
Nếu margin call xảy ra, bên môi giới sẽ tự động đóng tất cả các vị thế hiện có tại tỉ lệ lúc bấy giờ, và tài khoản của bạn sẽ chỉ còn lại margin. Ví dụ, bạn giao dịch một lot, trị giá 100.000 đôla, tỉ lệ đòn bẩy 100:1 với tài khoản 3.000 đôla.
Bên môi giới sẽ xác định 1.000 đôla trong tài khoản của bạn là margin, do đó bạn sẽ còn lại 2.000 đôla là “phi margin” , dùng để thực hiện các giao dịch khác hoặc để chống đỡ trước những dao động của giá. Nếu vị thế đi ngược lại bạn, và mức thua lỗ tại thời điểm đó cao hơn 2.000 đô la”phi margin”, bạn sẽ nhận được một margin call.

2. Rủi ro khi dùng đòn bẩy

a. Đòn bẩy luôn tiềm ẩn mang đến những rủi ro cho trader:

Đòn bẩy có thể khuếch đại rủi ro lên nhiều lần. Đây là lý do khiến trader cháy túi nhanh chóng nếu giao dịch thua lỗ và sử dụng tỷ lệ đòn bẩy cực cao. Cách duy nhất để khắc phục rủi ro này đó là bạn cần chọn tỷ lệ đòn bẩy phù hợp – tức là bạn có khả năng chịu được thua lỗ khuếch đại nếu rủi ro xảy ra.

Bạn không thực sự nắm quyền sở hữu tài sản. Bạn chỉ có thể thực hiện giao dịch mua và bán để hưởng lợi từ chênh lệch giá. Khi xu hướng giá thị trường thay đổi, các sàn có thể thực hiện call margin – cuộc gọi ký quỹ yêu cầu bạn nạp thêm tiền để giữ lại quyền kiểm soát tài sản. Và nếu không đưa thêm tiền – tất nhiên bạn sẽ thoát vị thế và cháy tài khoản.

Khi sử dụng đòn bẩy, nếu bạn muốn thực hiện giao dịch qua đêm, bạn sẽ phải trả thêm phí qua đêm để giữ vị thế của mình.

b. Tuy có nhiều rủi ro nhưng đòn bầy tài chính mang lại cho bạn những lợi ích sau:

Giúp trader mở ra vị thế lớn chỉ với một số vốn nhỏ. Bạn chỉ cần ký quỹ một phần nhỏ của giao dịch và sử dụng tỷ lệ đòn bẩy mà bạn muốn, có thể lên tới 400:1. Để mở 1 vị thế giao dịch 1000 đô la, bạn chỉ cần bỏ ra 2.5 đô la mà thôi.

Công cụ tuyệt vời để đầu cơ và thực hiện bán khống. Trader có thể hưởng lợi từ những tài sản được-cho-là sẽ giảm giá trong tương lai với mức khuếch đại lên nhiều lần.

Giúp bạn tiếp cận được với những tài sản tốt trên thị trường. Bạn không cần bỏ ra quá nhiều tiền mà vẫn có thể trading trên những tài sản uy tín, có tần suất giao dịch lớn.

Bạn có thể sử dụng đòn bẩy 24/24 – công cụ này luôn sẵn sàng để bạn sử dụng cả ngày và đêm.

Nhìn chung, đòn bẩy giống như một “con dao hai lưỡi”. Trước khi sử dụng công cụ này, trader cần tìm hiểu về cả đòn bẩy và ký quỹ, thuận lợi cũng như rủi ro mà công cụ này mang đến. Bên cạnh đó, tìm hiểu phương thức sử dụng đòn bẩy trên các thị trường cũng là yếu tố cực kỳ quan trọng giúp bạn đi đến thành công.

Ngoài ra, bạn cần xây dựng cho riêng mình một chiến lược quản lý rủi ro – tức là cài đặt các mức cắt lỗ Stop Loss cũng như chốt lời Take Profit, đồng thời lựa chọn một tỷ lệ đòn bẩy mà bạn có “đủ sức” để hứng chịu nếu rủi ro xảy ra.

Trước khi giao dịch với tỷ lệ đòn bẩy “siêu to khổng lồ”, hãy chắc chắn rằng bạn đã tập luyện nhuần nhuyễn trên các tài khoản demo và đã nghiên cứu cực kỹ về tài sản định giao dịch cũng như xu hướng giá trên thị trường trước đó. Việc sử dụng các công cụ phân tích kỹ thuật cũng sẽ giúp bạn có những quyết định đầu tư đúng đắn hơn.

Tóm lại, đối với những người mới tham gia thị trường thì lời khuyên chân thành là các bạn nên bắt đầu giao dịch với Tài khoản Demo trước khi quyết định đầu tư và giao dịch với tiền thật, điều này sẽ giúp bạn làm quen và trải nghiệm với thị trường, hiểu biết về cách thức hoạt động của thị trường, sau đó bạn có thể tham khảo và tự xây dựng một chiến lược giao dịch ít rủi ro bởi chính bản thân mình.

đòn bẩy
Rủi ro khi dùng đòn bẩy

3. Giải pháp giao dịch trong forex với số vốn ít?

Mặc dù giao dịch với đòn bẩy có thể dẫn đến lợi nhuận cao hơn ở những giao dịch thành công, nhưng nó cũng mang theo rủi ro là khuếch đại các khoản lỗ. Tuy nhiên, trên eToro có các công cụ quản lý rủi ro để bạn tùy ý sử dụng nhằm giúp giảm lỗ tiềm tàng.

  • Cắt lỗ: Sử dụng Cắt lỗ để đóng một giao dịch trong trường hợp thị trường di chuyển một số tiền được chỉ định ngược lại với vị thế của bạn. Bạn có thể đặt mức Cắt lỗ của mình theo một mức cụ thể trên thị trường.
  • Chốt lời: Hãy đặt một lệnh Chốt lời để tự động đóng vị thế của bạn khi lợi nhuận trên giao dịch của bạn đạt đến số tiền mà bạn chọn.
  • Bảo vệ số dư âm: Trong những trường hợp hiếm hoi khi điều kiện thị trường khiến vốn chủ sở hữu của bạn bị âm, eToro sẽ hấp thụ khoản lỗ và đặt lại vốn chủ sở hữu của bạn về 0.

Sự dịch chuyển của cặp GBP/USD sau Brexit, như là một ví dụ, có thể quét sạch tài khoản của bạn nếu bạn mở một vị thế mua trong thời gian đó mà không đi kèm với một lệnh dừng lỗ. Với sự sụt giảm 1.000 pip, bạn có thể nhận thấy điều gì có thể xảy ra với tài khoản 10.000 đôla của mình. Giả sử bạn có một vị thế mua có giá trị 100.000 đôla, đòn bẩy 100:1, do đó margin cho giao dịch này là 1.000 đôla. Bạn vẫn còn 9.000 đôla “phi margin”.

GBP/USD giảm 1.000 pip tương đương với mức thua lỗ của bạn là 10.000 đôla, khi đó bạn sẽ nhận được một margin call thậm chí trước khi giá có thể giảm sâu hơn nữa. Ví dụ này không chỉ cho thấy rủi ro của việc dùng đòn bẩy mà còn chỉ ra được sự cần thiết của việc sử dụng lệnh dừng lỗ khi giao dịch.

Lưu ý:

Giao dịch sử dụng đòn bẩy cao khiến chi phí giao dịch Forex của bạn tăng lên. Một vị thế có quy mô lớn hơn sẽ có giá trị mỗi pip cao hơn, điều này làm tăng chi phí spread của giao dịch. Ví dụ, spread 2 pip bằng 20 đôla chi phí giao dịch trong một vị thế có quy mô 100.000 đôla. Do đó, khi lên kế hoạch giao dịch bạn cần cân nhắc đến chi phí giao dịch cũng như kích thước vị thế để đưa ra quyết định đúng đắn.

Lời kết

Có thể nói, đòn bẩy là công cụ hữu ích để các trader kiếm tiền từ thị trường Forex. Tuy nhiên, đây cũng là một công cụ ẩn chứa nhiều rủi ro đặc biệt là với các trader mới bước chân vào thị trường giao dịch. Tôi hy vọng với những chia sẻ trong bài viết này sẽ giúp nhiều nhà đầu tư có thêm nhiều kiến thức về đòn bẩy cũng như các nội dung liên quan đến công cụ này. Nếu có bất cứ thắc mắc nào, vui lòng để lại bình luận dưới bài viết này.

Tổng hợp bởi Vnrebates
Theo Forextips

 

Được viết bởi: Tú Uyên
Risk Disclaimer: Bài viết thể hiện quan điểm và góc nhìn của cá nhân tác giả, chỉ có giá trị tham khảo về mặt thông tin, kiến thức và không có giá trị pháp lý về khuyến nghị đầu tư hay thay thế cho việc tư vấn tài chính nào tương đương. Bài viết không đảm bảo bất kỳ khoản lợi nhuận nào hay giảm thiểu rủi ro đầu tư nào cho chính độc giả. VnRebates không chịu trách nhiệm hay liên quan đến khoản đầu tư của độc giả khi sử dụng thông tin từ bài viết này. Bản quyền thuộc về đóng góp của tác giả.


Giúp chúng tôi đánh giá nội dung của bài viết
Broker
Rebates/lot