Mối tương quan giữa sóng Elliott và lý thuyết Dow trong Forex

VNREBATES
07.10.2021, 05:33 12 phút đọc

Nhắc đến sóng Ellott và lý thuyết Dow trong Forex, có lẽ anh em Trader đều không còn quá xa lạ do sự phổ biến và hữu ích của hai phương pháp này trên thị trường. Tuy nhiên, chắc hẳn nhiều anh em chưa biết rằng lý thuyết Dow chính là cơ sở để hình thành lên sóng Elliott, một công cụ phân tích kỹ thuật vô cùng mạnh mẽ mà chúng ta đang sử dụng.

Sóng Elliott và lý thuyết Dow trong forex đều được đặt tên theo cha đẻ của chúng, những người được coi là huyền thoại của ngành đầu tư tài chính nói chung và phân tích kỹ thuật nói riêng. Lý thuyết sóng Elliott ra đời muộn hơn so với lý thuyết Dow, do đó nó được tác giả vận dụng và kế thừa những điều tuyệt vời nhất của lý thuyết Dow, từ đó phát triển thành một công cụ hữu ích và có tính thực tiễn cao hơn đối với các nhà giao dịch.

Trước khi tìm hiểu chi tiết về mối quan hệ của hai lý thuyết này, anh em hãy cùng mình nghiên cứu về từng loại xem lý thuyết Dow và sóng Elliott là gì để hiểu được nguồn gốc và bản chất của chúng.

1. Lý thuyết Dow trong Forex

1.1. Lý thuyết Dow là gì ?

Lý thuyết Dow trong Forex là một trong năm trường phái phân tích kỹ thuật cổ điển của 5 vị huyền thoại trong giới tài chính, gồm Dow, Gann, Elliott, Merrill và Wyckoff. Trong năm người, hiển nhiên cha đẻ của lý thuyết Dow là vị tác giả cùng tên – Charles H. Dow. Ông là một trong những người sáng lập ra chỉ số Trung bình Công nghiệp Dow Jones, một chỉ số quan trọng hành đầu của thị trường tài chính Hoa Kỳ cũng như trên thế giới ở thời điểm hiện tại.

lý thuyết dow trong forex

Lý thuyết Dow trong Forex

Xem thêm: Dow Jones là gì? Dow Jones thì liên quan gì đến Forex trading?

Dow qua đời vào năm 1902, khi ông còn chưa kịp công bố toàn bộ lý thuyết hoàn chỉnh của mình. Tuy nhiên một số cộng sự và những người theo dõi ông đã xuất bản những nghiên cứu của ông trên các bài báo và bài xã luận.

Trong lý thuyết của mình, Dow tin rằng toàn bộ thị trường tổng thể là thước đo đáng tin cậy đối với các điều kiện kinh doanh trong nền kinh tế, bằng cách phân tích thị trường tổng thể, người ta có thể đánh giá chính xác xu hướng của các cổ phiếu riêng lẻ. Đó cũng là lý do chỉ số Dow Jones ra đời.

Mặc dù đã trải qua quá trình hơn 100 năm từ khi được hình thành và phát triển cho tới nay, và thực tế là một vài khía cạnh lý thuyết của nó đã không còn cơ sở, ví dụ như sự nhấn mạnh vào tầm quan trọng của ngành đường sắt và giao thông vận tải. Tuy nhiên, nội dung cốt lõi của Dow vẫn là nền tảng quan trọng bậc nhất của phân tích kỹ thuật hiện đại.

1.2. 6 nguyên lý của lý thuyết Dow

Lý thuyết Dow được hình thành và hoạt động dựa trên 6 nguyên lý, chúng ta cũng có thể gọi đó là 6 thành phần của lý thuyết Dow. Hiểu được 6 nguyên lý này đồng nghĩa với việc anh em sẽ hiểu được cơ bản về lý thuyết Dow forex và cũng hình dung ra được cách áp dụng chúng vào giao dịch.

  • Nguyên lý 1 : Thị trường phản ánh mọi thứ : lý thuyết Dow trong Forex hoạt động dựa trên giả thuyết thị trường hiệu quả, trong đó nói rằng giá cả phản ánh tất cả mọi thông tin trên thị trường ngay cả khi không phải ai cũng nhận ra điều đó.
  • Nguyên lý 2 : Có ba loại xu hướng chính trong thị trường : thị trường trải qua các xu hướng chính kéo dài một năm trở lên. Trong các xu hướng chính này, tồn tại các xu hướng thứ cấp thường ngược lại với xu hướng chính đó (có thể coi là các đợt pullback), các xu hướng thứ cấp này kéo dài từ vài tuần đến 3 tháng. Loại xu hướng thứ 3 là các xu hướng nhỏ hơn kéo dài dưới 3 tuần, và biến động khá nhiễu loạn.
  • Nguyên lý 3 : Một xu hướng chính lại bao gồm 3 giai đoạn : Trong một xu hướng tăng, thị trường trải qua ba giai đoạn gồm tích lũy, giai đoạn thị trường tham gia và giai đoạn dư thừa. Còn trong xu hướng giảm, ba giai đoạn này là phân phối, giai đoạn thị trường tham gia và giai đoạn thị trường hoảng sợ. Nguyên lý 3 và cùng với nguyên lý 2 là các lý thuyết xu hướng hỗ trợ cho việc xác định trạng thái thị trường.
  • Nguyên lý 4 : Các chỉ số phải xác nhận lẫn nhau : để một xu hướng của thị trường chung được thiết lập, lý thuyết Dow cho rằng phải có các chỉ số khác nhau cùng xác nhận điều đó. Ví dụ như khi chỉ số Dow Jones tăng lên thể hiện xu hướng tăng nhưng các chỉ số khác lại chỉ ra xu hướng giảm thì chúng ta cần xem xét lại.
  • Nguyên lý 5 : Khối lượng phải xác nhận xu hướng : khối lượng cần tăng lên khi giá đi theo xu hướng chính và cần giảm xuống nếu như giá đi ngược xu hướng chính, đó là yếu tố cần thiết để xác nhận xu hướng có đang mạnh mẽ hay không. Nếu giá đi ngược xu hướng hiện tại mà khối lượng tăng lên cho thấy khả năng xu hướng có thể kết thúc.
  • Nguyên lý 6 : Xu hướng vẫn sẽ tồn tại cho đến khi sự đảo ngược xảy ra rõ ràng : nhiều người thường hay nhầm lẫn về các xu hướng thứ cấp, hay các đợt pullback là sự đảo chiều của xu hướng chính. Lúc này, lý thuyết Dow trong Forex ủng hộ sự thận trọng, cho rằng các nhà giao dịch nên cân nhắc kỹ lưỡng với các dấu hiệu của thị trường để biết xu hướng có thực sự kết thúc hay chưa.

2. Lý thuyết sóng Elliott

Sóng Elliott là một lý thuyết trong phân tích kỹ thuật được sử dụng để mô tả các chu kỳ biến động của giá trên thị trường tài chính. Lý thuyết này được phát triển bởi Ralph Nelson Elliott –  cũng là một trong năm huyền thoại mà chúng ta đã đề cập tới trong phần trước.

Elliott xây dựng lên lý thuyết sóng Elliott khi quan sát sự lặp lại của các mô hình giá, và ông thấy rằng trong một xu hướng, các nhà giao dịch cố gắng kiếm lợi nhuận giống như đang cưỡi trên một con sóng, lúc lên lúc xuống. Elliott đã mô tả các quy tắc cụ thể để xác định, dự đoán và vận dụng các mẫu sóng này và được xuất bản trong nhiều bài báo và cuốn sách khác nhau.

Lý thuyết Elliott nói rằng các biến động của giá trên thị trường có thể dự đoán được bởi vì chúng di chuyển theo các mô hình lên xuống như các sóng, và các mô hình này thường lặp lại theo thời gian. Lý thuyết cũng nói rằng có hai loại sóng khác nhau gồm sóng động lực (hay sóng xung động) và sóng điều chỉnh.

Đối với các phương pháp phân tích kỹ thuật khác, thông thường anh em chỉ cần làm theo các chỉ dẫn mà các phương pháp đó đưa ra. Nhưng đối với sóng Elliott, nó sẽ cung cấp cho anh em những hiểu biết sâu sắc hơn về các biến động giá và động lực của xu hướng. Một chu kỳ biến động của xu hướng tăng theo Elliott bao gồm các sóng xung và sóng động lực cụ thể như sau :

cấu trúc sóng elliott

Cấu trúc sóng Elliott

Sóng xung : sóng xung là một đợt tăng theo xu hướng chính, bao gồm 5 sóng nhỏ hơn (các sóng 1, 2, 3, 4, 5 trong hình ví dụ). Mô hình 5 sóng này là sóng động lực phổ biến nhất trên thị trường. Trong số đó, chúng ta có ba sóng 1, 3 và 5 cũng là sóng động lực theo xu hướng chính và hai sóng còn lại là 2 và 4 là các sóng điều chỉnh ngược hướng xu hướng chính. Các sóng nhỏ trong một sóng xung lớn này cần tuân theo các quy tắc sau :

  • Sóng 2 không thể lớn hơn sóng đầu tiên, tức là sóng 2 không thể giảm sâu hơn đợt tăng của sóng 1.
  • Sóng thứ 3 không được là sóng ngắn nhất trong ba sóng tăng 1, 3 và 5.
  • Sóng 4 không thể vượt ra ngoài phạm vi sóng 3.

Nếu một trong những quy tắc này bị phá vỡ, cấu trúc đó không còn là sóng xung và anh em cần xem xét lại từ đầu, xác định các sóng xung khác chính xác hơn.

Sóng điều chỉnh : sóng điều chỉnh là một sóng lớn ngược hướng với xu hướng chính, bao gồm ba sóng nhỏ bên trong (các sóng A, B, C trong ví dụ). Đây được coi là một đợt pullback trước khi giá quay trở lại theo xu hướng chính.

Cấu trúc sóng elliott trong biểu đồ

Cấu trúc sóng Elliott trong biểu đồ

Một cấu trúc sóng Elliott hoàn thiện trong xu hướng tăng bao gồm 5 sóng con như chúng ta vừa phân tích. Tuy nhiên, có một điều đặc biệt ở đây, đó là trong một sóng nhỏ có thể là cả một cấu trúc sóng Elliott hoàn thiện khác.

Như trong ví dụ về xu hướng tăng vừa rồi, sóng 2 là một sóng tăng trong một cấu trúc sóng Elliott, tuy sóng này không phải là một đường giá tăng thẳng tắp mà có thể tồn tại một cấu trúc 5 sóng con khác ở trong chính sóng số 2 đó. Ngược lại, toàn bộ cấu trúc 5 sóng mà chúng ta vừa phân tích có thể cũng chỉ là một trong 5 sóng nhỏ của một cấu trúc sóng Elliott hoàn chỉnh lớn hơn.

sóng elliott chồng lên nhau

Cấu trúc sóng Elliott chồng lên nhau

Anh em có thể thấy rõ điều này nếu sử dụng các khung thời gian khác nhau. Ví dụ anh em đang thấy một cấu trúc Elliott hoàn chỉnh ở khung ngày, nhưng khi anh em thử mở sang biểu đồ khung tháng có thể sẽ thấy nó chỉ là một sóng nhỏ trong một cấu trúc khác. Hoặc nếu anh em mở sang khung H1 có thể thấy 1 cấu trúc hoàn chỉnh lúc này chỉ là sóng nhỏ trong cấu trúc ban đầu ở khung ngày.

Anh em có thể sử dụng thêm chỉ báo fibonacci để kết hợp với sóng Elliott, vì các con sóng trong cấu trúc Elliott có xu hướng hình thành hoặc kết thúc ở các mức quan trọng của dãy fibo. Tuy nhiên, hãy nhớ rằng sóng Elliott cũng giống như các phương pháp phân tích kỹ thuật khác, không thể có tỷ lệ chính xác 100%. Anh em nên sử dụng kết hợp với các công cụ khác để tìm kiếm được những tín hiệu giao dịch chính xác nhất.

Xem thêm: Hướng dẫn giao dịch Fibonacci Retracements 50%

3. Mối tương quan giữa sóng Elliott và lý thuyết Dow trong Forex

Qua việc phân tích về sóng Elliott và lý thuyết Dow trong Forex, có thể anh em sẽ thấy dường như chúng được nghiên cứu độc lập với nhau, mỗi phương pháp có tính chất và đặc điểm khác nhau. Tuy nhiên, trên thực tế lý thuyết về sóng Elliott về cơ bản là sự phát triển thêm của lý thuyết Dow, với mục đích định lượng và cụ thể hóa các xu hướng tăng và giảm được xác định bởi Dow.

mối tương quan giữa sóng elliott và lý thuyết dow trong forex

Mối tương quan giữa sóng elliott và lý thuyết dow trong forex

Lý thuyết Dow trong Forex mô tả một thị trường có xu hướng, cụ thể là một thị trường tăng giá bao gồm ba giai đoạn, và lý thuyết sóng Elliott dựa vào đó để bổ sung các đợt điều chỉnh xen kẽ và đưa ra năm bước sóng ở mức độ nhỏ hơn.

Elliott có thể nói là đã đi xa hơn Dow rất nhiều khi sóng Elliott đã tách tất cả các sóng ở các mức độ khác nhau thành các xung hiệu chỉnh, trong đó mỗi xung lại có thể bao gồm các sóng nhỏ hơn, cứ như vậy chồng lên nhau chúng có thể thành các cấu trúc rất phức tạp nhưng lại rất chi tiết và thuận lợi cho các nhà giao dịch.

Elliott không bị giới hạn trong các xu hướng chính và phụ như lý thuyết Dow trong forex, mà các cấu trúc của nó được lặp lại ở các mức độ khác nhau trong các khung thời gian khác nhau, từ khung vài phút cho đến khung tuần hay khung tháng. Các cấu trúc của sóng Elliott cũng có thể sử dụng để phân tích những biểu đồ trong khoảng thời gian từ vài giờ trước cho đến hàng thập kỷ, thậm chí là cả thế kỷ theo lý thuyết.

Nhìn chung, sự phát triển của Elliott về các mô hình giao dịch chi tiết là một bước tiến vô cùng có ý nghĩa đối với lý thuyết Dow, giúp các nhà giao dịch có thể ứng dụng những tinh túy của lý thuyết Dow vào thực tế giao dịch một cách dễ dàng và hiệu quả cao.

4. Kết luận

Sóng Elliott và lý thuyết Dow trong Forex là hai lý thuyết rất giá trị giúp anh em hiểu được sâu sắc về cấu trúc của và cách vận hành của thị trường này. Nếu anh em hiểu được hai lý thuyết này cũng chính là hiểu được thị trường và sẽ dễ dàng hơn rất nhiều trong việc giao dịch.

Với mối liên hệ như chúng ta vừa phân tích, sẽ không quá khó để anh em có thể nắm bắt được cả hai lý thuyết này. Anh em có thể hiểu một cách đơn giản rằng lý thuyết Dow  trong Forex là nền tảng lý thuyết, khi anh em đã nắm vững phần lý thuyết thì có thể học phần thực hành, cũng chính là sóng Elliott một cách rất dễ dàng.

Tuy nhiên, mình một lần nữa lưu ý lại với anh em, trên thị trường Forex không có một phương pháp nào hoàn hảo và có thể chính xác được 100%. Vậy nên, hãy luôn luôn quản lý vốn và quản lý rủi ro trước khi tiến hành bất cứ giao dịch nào. Hãy luôn đảm bảo mình an toàn trước khi nghĩ đến việc kiếm lợi nhuận từ thị trường.

Chúc anh em giao dịch an toàn và hiệu quả.

Xem thêm: Phương pháp Wyckoff – 4 chu kỳ và 3 quy luật cốt lõi

VnRebates tổng hợp

Theo investopedia.com; seekingalpha.com

Tham gia Khoá học "VSA & VOLUME MASTER" giúp Trader lần theo dấu chân của “Cá mập" để giao dịch kiếm lợi nhuận trên 3 thị trường Forex, Crypto và Chứng khoán

Risk Disclaimer: Bài viết thể hiện quan điểm và góc nhìn của cá nhân tác giả, chỉ có giá trị tham khảo về mặt thông tin, kiến thức và không có giá trị pháp lý về khuyến nghị đầu tư hay thay thế cho việc tư vấn tài chính nào tương đương. Bài viết không đảm bảo bất kỳ khoản lợi nhuận nào hay giảm thiểu rủi ro đầu tư nào cho chính độc giả. VnRebates không chịu trách nhiệm hay liên quan đến khoản đầu tư của độc giả khi sử dụng thông tin từ bài viết này. Bản quyền thuộc về đóng góp của tác giả.

Bài viết nổi bật